CHƯƠNG 4 — Những điều cơ bản về Bar: Signal Bar (Nến tín hiệu), Entry Bar (Nến vào lệnh), Setup (Cấu trúc vào lệnh) và Các mô hình nến
1. Setup là gì? Giao dịch With-trend và Countertrend
Trader tìm kiếm setup suốt cả ngày giao dịch.
Khái niệm cho người mới:
- Setup (Cấu trúc / Thiết lập vào lệnh): Là một mô hình biểu đồ gồm một hoặc nhiều thanh nến (bar). Mô hình này khiến trader tin rằng: nếu đặt một lệnh tại đây, xác suất cao lệnh đó sẽ mang lại lợi nhuận.
- With-trend (Thuận xu hướng): Giao dịch đi cùng hướng với xu hướng chính đang chiếm ưu thế trên thị trường.
- Countertrend (Ngược xu hướng): Giao dịch đi ngược lại hướng của xu hướng chính.
Trong thực tế, mọi thanh nến trên biểu đồ đều là một setup. Lý do là vì: thanh nến tiếp theo luôn có khả năng bắt đầu một nhịp di chuyển rất mạnh theo một trong hai hướng (lên hoặc xuống).
- Nếu bạn vào lệnh theo đúng hướng của xu hướng gần đây hoặc xu hướng đang chiếm ưu thế: Lệnh đó là with-trend (thuận xu hướng).
- Nếu bạn vào lệnh theo hướng ngược lại: Lệnh đó là countertrend (ngược xu hướng).
Ví dụ:
- Xu hướng gần đây đang tăng và bạn quyết định mua: Cấu trúc đó là một with-trend setup.
- Ngược lại, nếu bạn chọn bán khống (short): Cấu trúc làm cơ sở cho lệnh đó là một countertrend setup, và vị thế short của bạn là một countertrend trade.
2. Signal Bar, Entry Bar và Follow-Through Bar
Khái niệm cho người mới:
- Signal bar (Nến tín hiệu): Thanh nến cung cấp tín hiệu để bạn đặt lệnh chờ. Tên gọi này chỉ được xác nhận sau khi nến đã đóng cửa và lệnh của bạn đã thực sự khớp.
- Entry bar (Nến vào lệnh): Thanh nến mà tại đó lệnh giao dịch của bạn được khớp.
- Follow-through bar (Nến tiếp nối đà): Thanh nến xuất hiện ngay sau nến vào lệnh, thể hiện lực đẩy tiếp diễn của thị trường theo hướng bạn đã chọn.
Một signal bar luôn chỉ được gọi tên khi bạn nhìn lại quá khứ. Nó được xác định sau khi nến đã đóng cửa và sau khi một lệnh giao dịch đã được khớp thành công.
- Khi lệnh của bạn vừa khớp: Thanh nến trước đó sẽ chính thức trở thành signal bar (thay vì chỉ là một setup bar tiềm năng).
- Thanh nến mà tại đó lệnh của bạn được khớp được gọi là entry bar.
- Thanh nến xuất hiện ngay sau entry bar được gọi là follow-through bar.
Trong giao dịch, việc có thêm một thanh nến thứ hai tiếp tục đi đúng theo hướng bạn vừa vào lệnh luôn là tín hiệu rất tốt.
Đôi khi, thị trường sẽ đi ngang trong 1 hoặc 2 thanh nến rồi mới xuất hiện một follow-through bar. Điều này vẫn hoàn toàn ổn. Miễn là thị trường có sự tiếp nối đà (follow-through), cơ hội kiếm được nhiều lợi nhuận hơn từ lệnh của bạn sẽ tăng lên rõ rệt.
3. Bản chất hai chiều của một thanh nến: Vùng đi ngang 1 nến
Khái niệm cho người mới:
- Trading range (Vùng đi ngang): Thị trường không có xu hướng tăng hay giảm rõ rệt, giá chỉ dao động qua lại giữa một biên trên (kháng cự) và một biên dưới (hỗ trợ).
- Scalper (Trader đánh lướt sóng ngắn): Người chỉ tìm kiếm mức lợi nhuận nhỏ, thoát lệnh cực nhanh ngay khi giá vừa đạt một mục tiêu ngắn.
Tại mọi thời điểm của một thanh nến, luôn tồn tại đồng thời các nhóm người tham gia:
- Phe mua đặt lệnh Buy stop ở phía trên đỉnh của nến trước.
- Phe bán đặt lệnh Sell stop ở phía dưới đáy của cùng nến đó.
- Phe mua đặt lệnh Buy limit tại đáy và dưới đáy của nến trước.
- Phe bán đặt lệnh Sell limit tại đỉnh và trên đỉnh của nến trước.
Điều này mang lại một ý nghĩa rất sâu sắc: Mọi thanh nến đều là một signal bar cho cả lệnh mua (long) lẫn lệnh bán (short). Cả phe mua và phe bán đều sẵn sàng vào lệnh khi giá phá vỡ (breakout) khỏi đỉnh hoặc đáy của nến đó.
Ngoài ra, bạn có thể hình dung mỗi thanh nến đơn lẻ giống như một trading range thu nhỏ chỉ gồm đúng một nến.
- Nếu nến tiếp theo vượt lên trên đỉnh hoặc phá xuống dưới đáy của nó: Những trader đánh phá vỡ (breakout traders) sẽ kỳ vọng nhịp breakout này có đủ lực tiếp nối (follow-through) để họ kiếm được tối thiểu lợi nhuận của một scalper.
- Ngược lại: Những trader khác thông minh không kém sẽ kỳ vọng cú breakout đó thất bại (failed breakout), và họ sẽ giao dịch ngược lại.
Quy trình khớp lệnh cụ thể:
- Nếu thị trường chỉ cần nhích lên đúng 1 tick phía trên đỉnh của nến trước: Sẽ có phe mua khớp lệnh bằng lệnh stop. Khi đó, nến trước trở thành signal bar cho vị thế mua của họ.
- Nhưng đồng thời, cũng sẽ có phe bán nhảy vào short bằng lệnh limit ngay tại đỉnh của nến trước vì họ tin cú breakout sẽ thất bại. Phe bán này kỳ vọng thị trường sẽ giảm xuống dưới đáy cây entry bar của họ ở thanh nến kế tiếp. Khi điều đó xảy ra, cây entry bar của họ sẽ biến thành một signal bar cho một lệnh short.
Bài học cốt lõi: Một trong những điều quan trọng nhất bạn phải nhận ra trong trading: Dù bạn có tin chắc mình đúng đến mức nào đi nữa, luôn luôn có một ai đó ngoài kia thông minh ngang bạn và cũng tin chắc tuyệt đối rằng điều ngược lại sẽ xảy ra.
4. Kỹ năng quan trọng nhất: Nhận diện sự mất cân bằng cung cầu
Khái niệm cho người mới:
- Pullback (Nhịp hồi quy / Thoái lui): Một nhịp sóng ngắn đi ngược lại xu hướng chính trước khi xu hướng chính tiếp tục.
- Price Action (Hành động giá): Phương pháp phân tích diễn biến chuyển động của giá theo thời gian để đưa ra quyết định mà không phụ thuộc quá nhiều vào chỉ báo kỹ thuật trễ.
Kỹ năng quan trọng nhất duy nhất mà một trader cần rèn luyện là: Khả năng xác định thời điểm nào sẽ có nhiều người mua hơn hay nhiều người bán hơn ở phía trên hoặc phía dưới nến trước.
Một signal bar nằm trong đúng bối cảnh (ngữ cảnh) chính là dấu hiệu của sự mất cân bằng cung cầu đó.
- Ví dụ: Khi bạn thấy một thanh nến tín hiệu tăng (bull signal bar) xuất hiện trong một nhịp hồi (pullback) của một xu hướng tăng: Khả năng cao là đang có nhiều người muốn mua hơn là người muốn bán ở phía trên nến đó. Vì vậy, việc bạn tìm cách mua ở trên nến sẽ hợp lý hơn nhiều so với việc bạn cố tìm cách bán khống (short) tại đó.
Bất cứ khi nào bạn nhận thấy có sự mất cân bằng, bạn đang nắm giữ một lợi thế (edge).
- Tuy nhiên, lợi thế này luôn rất nhỏ.
- Lý do: Luôn luôn có những trader thông minh tin vào điều ngược lại hoàn toàn với bạn (phải có ai đó chấp nhận đứng ở vị thế đối ứng để khớp lệnh cho bạn, nếu không lệnh của bạn sẽ không thể thực hiện).
Với tư cách là một trader:
- Lợi thế thực sự của chúng ta chính là khả năng đọc hiểu hành động giá (price action).
- Bạn đọc biểu đồ càng giỏi, lợi thế của bạn càng lớn.
- Lợi thế càng lớn thì xác suất bạn có thể kiếm sống thành công từ nghề trading càng cao.
5. Danh mục các Signal Bar và Setup phổ biến
Dưới đây là các dạng signal bar và setup thường gặp (các nội dung này sẽ được thảo luận chi tiết hơn ở các phần kế tiếp):
A. Tín hiệu tiếp diễn trong giai đoạn Spike của một Trend mạnh
Khái niệm cho người mới:
- Spike (Nhịp tăng/giảm đột ngột): Một chuỗi gồm một hoặc vài thanh nến thân lớn di chuyển cực mạnh và dứt khoát theo một hướng, biểu thị sự mất cân bằng rất lớn trên thị trường.
Tín hiệu tiếp diễn có thể là việc bạn mua tại đỉnh của một xu hướng tăng, hoặc bán tại đáy của một xu hướng giảm:
- Nến xu hướng tăng mạnh (bull trend bar) xuất hiện trong một nhịp bùng nổ tăng (bull spike).
- Nến xu hướng giảm mạnh (bear trend bar) xuất hiện trong một nhịp bùng nổ giảm (bear spike).
B. Tín hiệu đảo chiều
Mô hình đảo chiều có thể báo hiệu một sự đảo chiều của toàn bộ xu hướng lớn, hoặc chỉ đơn giản là một nhịp hồi (pullback) kết thúc để giá quay trở lại hướng đi của xu hướng chính.
- Reversal bar (Nến đảo chiều).
- Đảo chiều hai bar (Two-bar reversal).
- Đảo chiều ba bar (Three-bar reversal).
- Các thanh nến nhỏ (Small bars):
- Một Inside bar (nến có toàn bộ giá cao nhất và thấp nhất nằm hoàn toàn bên trong phạm vi nến trước).
- Mô hình ii hoặc iii (chuỗi gồm 2 hoặc 3 inside bar liên tiếp nhau).
- Một thanh nến nhỏ nằm gần đỉnh hoặc đáy của một thanh nến lớn, hoặc nằm gần biên của một trading range.
- Mô hình ioi (Inside – Outside – Inside: nến trong – nến ngoài – nến trong).
- Outside bar và mô hình oo:
- Outside bar (nến bao trùm: nến có đỉnh cao hơn đỉnh nến trước và đáy thấp hơn đáy nến trước).
- Mô hình oo (một outside bar được theo sau ngay bởi một outside bar khác có kích thước lớn hơn).
- Double top (Mô hình hai đỉnh) và Double bottom (Mô hình hai đáy).
- Nỗ lực đảo chiều thất bại: Bao gồm cả trường hợp một nến đảo chiều bị thất bại (reversal bar failure).
- Nỗ lực tiếp diễn thất bại:
- Ví dụ: Mua phía dưới một nến tín hiệu Low 1 trong một xu hướng giảm đang có dấu hiệu tạo đáy.
- Hoặc bán khống (short) phía trên một nến tín hiệu High 1 trong một xu hướng tăng đang có dấu hiệu tạo đỉnh.
Khái niệm cho người mới:
- High 1 / Low 1: Trong một đợt sóng, nến đầu tiên có giá vượt lên trên đỉnh nến trước được gọi là High 1 (thường dùng trong xu hướng tăng/hồi). Nến đầu tiên có giá phá xuống dưới đáy nến trước được gọi là Low 1 (thường dùng trong xu hướng giảm/hồi).
- Shaved bar (Nến cạo nhẵn): Thanh nến không có bóng nến (không có đuôi) ở cả đỉnh lẫn đáy, giá mở cửa và đóng cửa trùng sát với đỉnh/đáy.
- Channel (Kênh giá): Thị trường di chuyển có hướng đi rõ ràng nhưng nằm gọn bên trong hai đường biên song song hoặc chếch nhau.
- Higher low: Đáy sau cao hơn đáy trước.
- Lower high: Đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước.
- Shaved bar: Thanh nến không có đuôi ở cả đỉnh lẫn đáy.
- Trend bar đặc biệt:
- Một cây nến tăng (bull trend bar) có thể đóng vai trò là một sell setup trong một nhịp bật tăng của một xu hướng giảm mạnh và đang nằm gần đỉnh của một trading range.
- Một cây nến giảm (bear trend bar) có thể đóng vai trò là một buy setup trong một nhịp hồi giảm của một xu hướng tăng mạnh và đang nằm gần đáy của một trading range.
- Bất kỳ thanh nến tạm dừng (pause bar) hoặc nến pullback nào xuất hiện trong giai đoạn spike của một xu hướng mạnh.
- Mọi thanh nến bên trong một Channel (kênh giá): Mua tại hoặc dưới đáy nến trước; bán tại hoặc trên đỉnh nến trước.
- Bất kỳ thanh nến nào tạo ra một higher low (đáy cao hơn) trong một xu hướng tăng, hoặc tạo ra một lower high (đỉnh thấp hơn) trong một xu hướng giảm.
6. Lời khuyên vàng dành cho người mới bắt đầu (Beginner)
Nếu bạn là một trader mới, hãy tuân thủ nghiêm ngặt hai quy tắc sau:
- Chỉ vào lệnh khi Signal bar cũng đồng thời là một Trend bar đi cùng hướng với lệnh định vào.
- Chỉ giao dịch thuận theo hướng đi của xu hướng chính (with trend).
Khái niệm cho người mới:
- Selling pressure (Áp lực bán): Trạng thái thị trường thể hiện lực bán lấn át hoàn toàn, thể hiện qua các thân nến giảm lớn, giá đóng cửa nằm sát đáy và liên tục phá vỡ các vùng hỗ trợ.
- Khi đánh lệnh Short (Bán khống): Người mới chỉ nên giới hạn bản thân vào những signal bar là bear trend bar (nến thân giảm) xuất hiện trong các xu hướng giảm. Khi đó, thị trường đã chứng minh rõ ràng là đang có áp lực bán (selling pressure). Xác suất có nến tiếp nối đà (follow-through) sẽ cao hơn rất nhiều so với việc signal bar đó lại có giá đóng cửa nằm cao hơn giá mở cửa (nến tăng).
- Khi đánh lệnh Buy (Mua): Tương tự, người mới chỉ nên mua khi signal bar có giá đóng cửa nằm trên giá mở cửa (nến thân tăng) và thị trường đang nằm trong một xu hướng tăng rõ ràng.
7. Đòi hỏi về Signal Bar: Lệnh Đảo Chiều vs Lệnh Theo Xu Hướng
Trader nên đòi hỏi một signal bar mạnh mẽ hơn rất nhiều khi giao dịch đảo chiều xu hướng, so với khi vào các lệnh pullback thuận xu hướng hoặc các lệnh đánh trong trading range.
- Lý do: Hầu hết các giao dịch bắt ngược xu hướng (countertrend) đều sẽ thất bại. Bạn cần mọi điều kiện hỗ trợ tốt nhất có thể để tăng cơ hội chiến thắng.
- Trong những xu hướng mạnh nhất: Các signal bar thường có vẻ ngoài rất tệ hại, nhưng các lệnh vào theo đó lại mang về kết quả cực kỳ tuyệt vời.
Sự khác biệt giữa Scalp và Swing Trade:
- Nếu một setup nhìn quá mức rõ ràng và hoàn hảo: Thị trường sẽ sửa chữa sự lệch lạc đó rất nhanh. Nhịp di chuyển sẽ diễn ra chớp nhoáng và ngắn, đúng như bản chất của hầu hết các lệnh lướt sóng ngắn (scalp).
- Ngược lại, các setup đánh dài (swing trade) thường chỉ có xác suất thành công từ 50% trở xuống (nội dung này được phân tích sâu hơn trong cuốn sách thứ hai). Chúng thường có hình dáng như thể chỉ là một phần của vùng đi ngang và sẽ còn nhùng nhằng đi ngang thêm nhiều thanh nến nữa.
Một xu hướng mạnh sẽ làm mọi cách để gạt các trader ra ngoài lề. Nó ép họ phải đuổi theo giá khi xu hướng cứ thế lầm lũi tiến bước không ngừng.
- Tại đỉnh trading range: Các setup đảo chiều vào lệnh lần hai (second entry) thường có signal bar mang thân tăng.
- Tại đáy trading range: Các setup mua thường có signal bar mang thân giảm.
Cảnh báo đối với giao dịch Countertrend:
Vì phần lớn các nỗ lực đảo ngược một xu hướng đều chuốc lấy thất bại, trader chỉ nên cân nhắc vào lệnh đảo chiều nếu mọi thứ trông hoàn hảo tuyệt đối, bao gồm cả việc phải có một signal bar cực mạnh để giảm tối đa rủi ro.
- Người mới bắt đầu nên tránh xa toàn bộ các giao dịch countertrend, chỉ trừ những cơ hội mạnh mẽ nhất.
- Bất kỳ trader nào cũng chỉ nên xem xét vào lệnh ngược chiều nếu toàn bộ mô hình biểu đồ lớn đều ủng hộ sự đảo chiều.
- Yêu cầu tối thiểu: Bạn phải chờ một nhịp hồi quy (pullback) xuất hiện sau khi giá đã phá vỡ rất mạnh qua đường xu hướng (trend line breakout), và chỉ vào lệnh nếu xuất hiện một nến đảo chiều (reversal bar) cực mạnh. Lý do là vì đa số các lệnh đảo chiều thành công đều bắt đầu bằng một signal bar dứt khoát. Nếu không có điều này, xác suất thắng sẽ cực kỳ thấp và bạn chắc chắn sẽ thua lỗ theo thời gian.
Lưu ý thêm: Nhịp pullback sau cú breakout đường trend line có thể rướn tới một mức giá cực trị mới, chẳng hạn như tạo một đỉnh cao hơn (higher high) ở cuối xu hướng tăng, hoặc tạo một đáy thấp hơn (lower low) ở cuối xu hướng giảm.
Vì giao dịch countertrend có xác suất thành công rất thấp, những trader giỏi nhất sẽ chỉ mở lệnh khi họ có trong tay những bằng chứng vô cùng rõ ràng cho thấy xu hướng sắp sửa đảo chiều.
8. Sức sống của Xu Hướng và Sai lầm phổ biến của Trader
Xu hướng thường có xu hướng kéo dài lâu hơn rất nhiều so với mức mà phần lớn trader có thể tưởng tượng.
- Hệ quả là: Hầu hết các lệnh đánh ngược chiều xu hướng đều bị dính thua lỗ.
- Những nỗ lực ngược chiều thất bại đó cuối cùng lại biến thành một nhịp pullback tiếp theo trong xu hướng, và dọn đường mở ra thêm một điểm vào lệnh thuận xu hướng (with-trend entry) tuyệt đẹp nữa.
Khi trader tìm kiếm cơ hội đánh thuận xu hướng (with trend):
- Họ rất hào hứng vào lệnh và sẽ không ngồi chờ một signal bar hoàn hảo hình thành.
- Ví dụ: Một trader đang muốn mua ở một nhịp hồi nhỏ chạm về đường trung bình động (moving average) trong một xu hướng tăng mạnh. Nhịp hồi này đồng thời retest một đáy swing trước đó, chạm vào một đường trend line, và có thể rơi đúng vào một mức thoái lui Fibonacci retracement. Khi đó, trader sẽ mua ngay lập tức, cho dù thanh nến tín hiệu (signal bar) tại đó có là một cây nến giảm (bear trend bar) đi chăng nữa.
Kết luận thực tế:
- Đa số các signal bar thành công trong những xu hướng mạnh nhìn đều rất xấu xí.
- Quy tắc vàng: Xu hướng càng mạnh, hình thức bên ngoài của signal bar càng ít quan trọng. Ngược lại, điểm vào lệnh của bạn càng mang tính ngược xu hướng (countertrend), thì việc nhìn thấy một signal bar mạnh mẽ lại càng trở nên sống còn.
- Trong các xu hướng mạnh, hầu hết các signal bar trông đều tệ và rất ít khi chúng là các nến trend bar đóng cửa thuận theo hướng của xu hướng chính.
9. Kỹ thuật Đặt Lệnh Stop và Bẫy 1 Tick (1-Tick Trap)
Gần như mọi thanh nến đều là một signal bar tiềm năng. Tuy nhiên, phần lớn chúng chẳng bao giờ dẫn tới một điểm vào lệnh thực sự, và vì thế chúng không bao giờ trở thành signal bar.
- Là một day trader (người giao dịch trong ngày), bạn sẽ phải đặt rất nhiều lệnh chờ mà sau đó chúng không bao giờ được thị trường kích hoạt.
- Phương pháp tối ưu thường dùng: Đặt một lệnh stop tại mức giá cao hơn 1 tick phía trên đỉnh hoặc thấp hơn 1 tick phía dưới đáy của nến trước. Nếu giá không chạm vào điểm stop đó, hãy hủy lệnh ngay lập tức và tìm kiếm một vị trí đặt lệnh mới.
Lưu ý sống còn đối với thị trường Cổ phiếu:
- Khi giao dịch cổ phiếu, tốt hơn hết bạn nên đặt lệnh entry stop cách xa vài tick (several ticks) vượt ra ngoài cây nến tín hiệu tiềm năng.
- Lý do: Những cú bẫy 1 tick (1-tick traps) xảy ra vô cùng phổ biến trên thị trường cổ phiếu. Đó là hiện tượng thị trường phá vỡ vượt qua đỉnh/đáy nến trước đúng 1 tick, sau đó lập tức quay xe đảo chiều, bẫy gọn toàn bộ những trader vừa nhảy vào đu đỉnh/đáy bằng lệnh stop.
Nếu lệnh entry stop của bạn bị chạm vào và khớp lệnh: Điều đó có nghĩa là bạn đã đưa ra quyết định dựa một phần vào thanh nến phía trước. Do đó, thanh nến phía trước chính thức được gọi là signal bar (nó đã phát ra tín hiệu bảo bạn đặt lệnh).
Thường thì một thanh nến có thể đóng vai trò là một setup bar cho cả hai chiều: Bạn có thể đặt sẵn lệnh entry stop ở cả hai đầu (vượt qua đỉnh và vượt qua đáy). Khi thị trường nổ breakout về phía nào, bạn sẽ lập tức vào lệnh theo hướng của thanh nến breakout đó.
10. Sự thật về Mô hình Nến Nhật: Thoát khỏi sự Thần bí hóa
Có vô số tài liệu viết về các mô hình nến. Người ta luôn tạo cảm giác rằng những cái tên tiếng Nhật kỳ lạ của chúng hẳn phải chứa đựng một nguồn sức mạnh huyền bí nào đó bắt nguồn từ trí tuệ siêu phàm thời cổ đại.
- Đây chính xác là thứ mà các trader mới luôn khao khát: Họ muốn tìm kiếm sức mạnh của các đấng thần linh mách bảo họ phải bấm lệnh gì, thay vì phải tự dựa vào nỗ lực lao động và nghiên cứu của chính bản thân.
Đối với một trader thực chiến, vấn đề cốt lõi nhất chỉ gói gọn trong một câu hỏi: Thị trường đang có xu hướng (trend) hay đang nằm trong vùng đi ngang (trading range)?
- Khi phân tích một thanh nến đơn lẻ, câu hỏi cũng y hệt như vậy: Cây nến này có đang trend hay không?
- Nếu phe mua hoặc phe bán đang kiểm soát hoàn toàn: Nến sẽ có phần thân rõ ràng và đó là một trend bar.
- Nếu phe mua và phe bán đang ở trạng thái giằng co cân bằng hoàn hảo, thân nến rất nhỏ hoặc hoàn toàn biến mất: Cây nến đó là một nến doji.
Khái niệm cho người mới:
- Doji: Cây nến có giá mở cửa và đóng cửa xấp xỉ hoặc bằng nhau, thân nến cực nhỏ, biểu thị sự lưỡng lự, cân bằng giữa hai phe.
- Wick (Bấc nến) / Shadow (Bóng nến) / Tail (Đuôi nến): Các đường thẳng mảnh kéo dài ở phía trên đỉnh hoặc phía dưới đáy của thân nến.
Nhiều trader theo trường phái nến thường dùng từ bấc nến (wick) hoặc bóng nến (shadow) để gọi các đường thẳng thò ra ở hai đầu thân nến (để giữ cho đúng hình tượng cây nến sáp thắp sáng).
- Tuy nhiên, vì mục tiêu của chúng ta là không ngừng săn tìm các thanh nến đảo chiều (reversal bar), mà các reversal bar trông lại giống con nòng nọc hoặc các con cá nhỏ hơn, nên từ đuôi nến (tail) là một thuật ngữ mô tả trực quan và chính xác hơn rất nhiều.
Bạn chỉ nên tư duy về các thanh nến dưới góc độ hành động giá (price action), thay vì học thuộc một mớ tên gọi nến vô nghĩa và gây hiểu lầm (chúng gây hiểu lầm tới mức gieo rắc ảo tưởng về quyền năng thần thánh).
- Mỗi thanh nến chỉ có giá trị khi đặt trong mối tương quan với bức tranh hành động giá tổng thể xung quanh nó.
- Đại đa số các mô hình nến đều hoàn toàn vô dụng trong phần lớn thời gian, bởi vì chúng xuất hiện ở những vị trí mà hành động giá không mang lại bất kỳ giá trị dự báo xác suất cao nào.
- Việc học thuộc các tên gọi mô hình nến chỉ khiến việc giao dịch của bạn thêm rối rắm, ép bạn phải bận tâm suy nghĩ quá nhiều thứ không cần thiết và kéo tâm trí bạn rời xa yếu tố quan trọng nhất: trend (xu hướng).
11. Cạm bẫy biến dạng nến ở những giây cuối cùng và Rủi ro nến lớn chồng lấn
Khái niệm cho người mới:
- Final bear flag (Cờ giảm cuối cùng): Mô hình cờ giảm (nhịp hồi tăng nhẹ trong xu hướng giảm) xuất hiện ở giai đoạn cuối của một đợt giảm giá mạnh, thường là cái bẫy giá cuối cùng trước khi thị trường đảo chiều sang tăng.
Một tình huống rất phổ biến trong thực chiến: Một thanh nến tín hiệu bắt đầu hình thành ở một vị trí cực kỳ thuận lợi để vào lệnh.
- Ví dụ thực tế: Trên khung thời gian 5 phút, khi nến đã chạy được 3 phút, hình thái của nó trông tuyệt đẹp: Nó là một nến bull reversal bar xuất hiện ngay sau một cú breakout phá vỡ khỏi một mô hình final bear flag.
- Thế nhưng, chỉ còn 5 đến 10 giây trước khi nến đóng cửa: Nến đột ngột kéo vụt lên, tăng kích thước thêm 4 tick hoặc nhiều hơn thế.
- Khi nến chính thức đóng cửa: Nó vẫn mang hình dáng của một nến bull reversal bar đẹp. Nhưng rắc rối là: Đỉnh của nó lúc này đã nằm sát sàn sạt ngay tại đỉnh của mô hình cờ giảm (bear flag).
Bạn chỉ có vỏn vẹn vài giây để đưa ra quyết định sinh tử: Liệu bạn có còn muốn mua ở trên đỉnh của nến này nữa không, khi bạn biết chắc rằng mình đang mua ngay tại đỉnh chóp của một bear flag?
- Lời khuyên: Cho đến khi bạn đã có thể kiếm lời một cách nhất quán và rèn luyện được khả năng đọc biểu đồ cực nhanh, tốt nhất là KHÔNG NÊN vào lệnh, hãy kiên nhẫn đứng ngoài chờ đợi một điểm vào lệnh lần hai (second entry).
- Tuy nhiên, nếu bạn có cơ sở tin chắc rằng đang có rất nhiều phe bán bị sập bẫy (trapped bears), bạn vẫn có thể mở lệnh. Nhưng hãy nhớ: Rủi ro luôn luôn rất đáng kể bất cứ khi nào thị trường xuất hiện chuỗi nhiều thanh nến biên độ lớn liên tiếp đè chồng lấn (overlap) lên nhau.
12. Bản chất của hiện tượng Cao trào (Climax)
Khái niệm cho người mới:
- Climax (Hiện tượng cao trào đỉnh/đáy): Một đợt tăng tốc giá cực mạnh, nơi phe mua hoặc phe bán dồn toàn lực đẩy giá điên cuồng, thường báo hiệu sự cạn kiệt lực và sắp dẫn tới một đợt đảo chiều hoặc đi ngang.
Mọi đợt đảo chiều đều có liên quan đến hiện tượng cao trào (climax). Tuy nhiên, thuật ngữ này thường bị các trader hiểu và sử dụng theo nhiều cách rất khác nhau.
Hãy ghi nhớ nguyên tắc này:
- Mọi thanh nến trend bar đều là một climax, hoặc là một phần tạo nên một climax.
- Một đợt climax sẽ chính thức kết thúc ngay khi thanh nến tạm dừng (pause bar) đầu tiên xuất hiện.
Ví dụ minh họa: Nếu xuất hiện 3 cây nến bull trend bar liên tiếp nhau, sau đó cây nến tiếp theo là:
- Một cây bull trend bar nhỏ có đuôi dài nổi bật ở phía trên,
- Hoặc một cây inside bar,
- Hoặc một cây doji,
- Hoặc một cây bear trend bar,
Thì đợt climax đó đã chính thức kết thúc tại vị trí 3 cây bull trend bar trước đó.
13. Phân tích Chi tiết Biểu đồ Hình 4.1 (Figure 4.1)
[Figure 4.1]
HÌNH 4.1: Một Buy Signal Bar Điển hình
Biểu đồ khung 15 phút của cổ phiếu Visa (V) trong Hình 4.1 thể hiện:
- Một nhịp bứt phá vượt lên trên đường xu hướng giảm (bear trend line).
- Sau đó là một đợt bán tháo gồm hai nhịp sóng (đợt bán tháo hai chân) lao xuống tạo ra một mức đáy thấp hơn (lower low) nằm dưới đáy của ngày hôm trước.
Mục đích của biểu đồ này: Giúp bạn nhận diện chính xác signal bar và entry bar trông như thế nào ngoài thực tế (các mô hình setup cụ thể sẽ được giảng giải chi tiết ở các phần sau của cuốn sách).
- Chân giảm thứ nhất: Được kết thúc bằng một mô hình iii (chuỗi 3 inside bar liên tiếp) khép lại tại Bar 2.
- Bar 3: Là một cây nến bull reversal bar cực mạnh. Cây nến này đã đảo chiều bật lên khỏi cả đáy của ngày hôm trước lẫn một nhịp retest kiểm tra đường bear trend line, mở ra một cơ hội mua (long setup) rất tiềm năng.
- Kích hoạt lệnh: Một lệnh chờ mua buy stop đặt tại mức giá cao hơn 1 tick phía trên đỉnh của Bar 3 sẽ được khớp lệnh.
- Ngay khi lệnh khớp, Bar 3 chính thức trở thành một signal bar (thay vì chỉ là một setup bar tiềm năng).
- Thanh nến mà tại đó lệnh mua được khớp chính là entry bar.
- Follow-through bar: Xuất hiện một cây nến bull trend bar khá đẹp ở vị trí 2 bar sau khi vào lệnh, và đó chính là một cây follow-through bar (nến tiếp nối đà).
- Bài học về quản trị: Vì đây là một lệnh đánh ngược xu hướng (countertrend trade), trader bắt buộc phải chờ thấy một nến bull reversal bar mạnh mẽ như Bar 3 trước khi xuống tiền mua. Nếu không có nến này, cơ hội chiến thắng của lệnh sẽ sụt giảm nghiêm trọng.
- Bar 4: Là một cây entry bar xuất phát từ một cấu trúc ii setup (sẽ được bàn luận sau) để đánh nhịp tăng thứ hai (second leg up).
- Bar 5: Là một cây entry bar bắt nguồn từ một nến inside bar đóng vai trò là nhịp hồi sau phá vỡ (breakout pullback) (khi đó thị trường vừa bứt phá nhẹ lên trên đỉnh nến iii tại Bar 2). Thân nến của cả hai thanh nến tạm dừng (pause bar) này đều là thân nến nằm lọt bên trong (inside body), do đó cấu trúc setup này mang lại hiệu quả tương đương hoàn toàn với một mô hình ii.